El índice de equidad es un indicador de estabilidad financiera confiable

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Última modificación: 2023-12-17 10:24

La actividad de una empresa se puede analizar en función de ciertos indicadores. Se calculan para determinar qué tan efectivo es el funcionamiento de una entidad comercial, si es conveniente recurrir al préstamo para actividades y cuáles son sus perspectivas de futuro.

Una de las áreas de análisis más importantes es la estabilidad financiera, que caracteriza la capacidad de una empresa para financiar sus actividades de forma independiente. El nivel de sostenibilidad está determinado por una serie de indicadores, en base al cálculo de los cuales se extraen conclusiones sobre la fiabilidad de una entidad comercial.

El índice de equidad es un indicador del grupo de los que caracterizan la estabilidad financiera. Se define como la relación entre el capital de trabajo propio y el capital de trabajo de la empresa:

Cos=SOK/SO, donde SOC es el valor propiocapital de trabajo, OS - la cantidad de capital de trabajo.

El capital de trabajo de capital es un indicador que es la diferencia entre el capital y el valor de los activos no corrientes:

SOK=SK-NoA, donde IC es la cantidad de capital, NoA - activos no corrientes.

A veces, para una determinación más precisa del capital de trabajo propio, se resta el valor de los activos no corrientes del monto del capital, los ingresos diferidos y una reserva para gastos futuros. Pero, por regla general, esto se aplica a las grandes empresas, porque en las pequeñas y medianas empresas, los dos últimos indicadores suelen f altar al compilar un balance general.

La relación de capital indica su capacidad para financiar actividades a partir del capital circulante sin recurrir a fondos prestados. El resultado se considera óptimo cuando el valor del indicador es superior a 0,1 En ocasiones, este indicador también se define como el índice de capital de trabajo. El algoritmo para su cálculo es idéntico al método del indicador descrito.

Junto con esto, también hay una proporción de existencias con capital de trabajo propio. Se encuentra dividiendo el capital de trabajo propio por el monto de las reservas (el valor se toma del formulario 1 de los estados financieros - balance):

Koz=SOC/Zap, donde Zap es la cantidad de reservas.

Este indicador, así como el coeficiente de autosuficienciasignifica, refleja el grado de sostenibilidad de la empresa y demuestra cómo los inventarios están cubiertos por las fuentes de financiamiento de la propia empresa. Su valor recomendado debe ser superior a 0,5, aunque cuanto mayor sea el valor del coeficiente, mejor para la empresa. En la práctica, esto rara vez sucede.

Hay casos en que los valores de los coeficientes indicados pueden ser negativos. Esto ocurre cuando los activos no corrientes superan los fondos propios. Entonces, el indicador de capital de trabajo propio tiene un valor negativo que, a su vez, se refleja en todos los resultados de los cálculos. Esta situación en la empresa indica que no solo el capital de trabajo, sino también los activos fijos están cubiertos por fondos prestados.

La relación de capital se calcula principalmente para empresas manufactureras, porque tienen grandes volúmenes de existencias disponibles y la principal fuente de financiamiento es el capital de trabajo. Dichos indicadores son de interés principalmente para socios e inversores, porque permiten evaluar la confiabilidad de la empresa.